COMBO-03
背离策略
识别价格创出新高（或新低）、但指标没有同步创出新高（或新低）的背离信号。
divergencersimacdreversaltechnical
基本信息
适用场景—
信号频率—
典型持有期—
资产类别—
测试市场数10
数据截至2026-11-10
回测结果怎么看
- 在 10 个市场中的 3 个，近 5 年的年化收益跑赢买入持有。
- 在 10 个市场中的 10 个，最大回撤比买入持有更小。
- 夏普最高的市场：SPY（夏普 0.00，年化 0.0%）。
- 表现最弱的市场：ETH-USD（夏普 0.00，年化 0.0%）。
- SPY, GLD, USO, EURUSD=X, DBC, SLV, DBA, UNG, BTC-USD, ETH-USD 在这个窗口里交易很少甚至没有交易，这些行说明规则很少触发，不代表有优势。
权益曲线
评分与风险画像
这个窗口不参与排名：策略持仓时间不到 5%。
大跌行情中的表现（SPY）
| 时期 | 策略 | 买入持有 |
|---|---|---|
| 2018 年四季度下跌 | 0.0% | -19.2% |
| 新冠暴跌（2020 年 2–3 月） | 0.0% | -33.7% |
| 2022 年熊市 | 0.0% | -24.5% |
| 市场在 200 日均线上方时（年化） · 81% | 0.0% | +12.5% |
| 市场在 200 日均线下方时（年化） · 19% | 0.0% | +19.8% |
大跌时期按美股划分。是否在 200 日均线上方用前一天的状态判断，不存在未来函数。
样本外检验（SPY）
| 检验项 | 数值 |
|---|---|
| 选出的参数在各自 3 年训练期里的平均夏普 | 0.00 |
| 同一组参数在之后 6 个月真正交易时的夏普 | 0.00 |
| 同样这些月份一直用默认参数的夏普 | 0.00 |
| 重新选参次数 / 参数实际更换次数 | 28 / 0 |
| 全部历史上夏普为正的参数组数 | 9 组中 0 组 |
| 各组参数的夏普：最低 / 中位数 / 最高 | 0.00 / 0.00 / 0.00 |
样本外区间从 2013-01-04 开始。训练期的数字因为是从 9 组参数里挑最好的，一定偏好看；样本外的数字才是策略真正赚到的。下降很多，或者只有某一组参数好，都是过拟合的信号。滚动前推测试是怎么做的。
各市场结果（近 5 年）
| 市场 | 年化收益 | 买入持有年化 | 夏普 | 最大回撤 | 买入持有最大回撤 | 波动率 | Arena Score |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| SPYSPDR S&P 500 | 0.0% | 11.6% | 0.00 | 0.0% | -24.5% | 0.0% | — |
| GLDSPDR Gold Shares | 0.0% | 16.4% | 0.00 | 0.0% | -28.3% | 0.0% | — |
| USOUnited States Oil Fund | 0.0% | 20.2% | 0.00 | 0.0% | -36.2% | 0.0% | — |
| EURUSD=XEUR/USD | 0.0% | -0.7% | 0.00 | 0.0% | -17.2% | 0.0% | — |
| DBCInvesco DB Commodity Index | 0.0% | 10.8% | 0.00 | 0.0% | -27.3% | 0.0% | — |
| SLViShares Silver Trust | 0.0% | 15.2% | 0.00 | 0.0% | -57.8% | 0.0% | — |
| DBAInvesco DB Agriculture | 0.0% | 8.8% | 0.00 | 0.0% | -15.9% | 0.0% | — |
| UNGUnited States Natural Gas | 0.0% | -30.7% | 0.00 | 0.0% | -93.3% | 0.0% | — |
| BTC-USDBitcoin | 0.0% | 2.6% | 0.00 | 0.0% | -75.9% | 0.0% | — |
| ETH-USDEthereum | 0.0% | -15.1% | 0.00 | 0.0% | -79.0% | 0.0% | — |
策略指标基于日收益，未扣除交易成本；买入持有为同一市场、同一窗口的数据。按夏普比率排序。
SPY 在不同时间窗口的表现
默认参数
| 参数 | 默认值 |
|---|---|
indicator_period | 14 |
indicator_type | RSI |
lookback | 10 |
order | 5 |
参数每 6 个月用滚动前推优化重新选择，只用当时已有的数据。
策略证据
- BTC-USD · 查看证据 2026-11-10
- DBA · 查看证据 2026-11-10
- DBC · 查看证据 2026-11-10
- ETH-USD · 查看证据 2026-11-10
- EURUSD=X · 查看证据 2026-11-10
- GLD · 查看证据 2026-11-10
- SLV · 查看证据 2026-11-10
- SPY · 查看证据 2026-11-10
- UNG · 查看证据 2026-11-10
- USO · 查看证据 2026-11-10
下面只列出可用的已校验证据包；没有证据不代表通过验证。
证据覆盖范围
已校验 10 / 10 个预定策略与市场组合
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回测是基于日线数据的历史模拟，未计入佣金和滑点，不代表未来收益，也不构成投资建议。每个策略的测试方法见方法论。